旅游金融：方向既定路径不明

旅游金融：方向既定路径不明

CNS供图

旅游银行是什么？

港中旅把这个问题抛给了中国旅游业。10月20日，港中旅入股焦作市商业银行一事尘埃落定，该行董事长一职由中国港中旅集团公司总会计师张逢春兼任。据了解，目前港中旅占焦作市商业银行19.99%的股份，已经成为第一大股东；同时港中旅高调宣布将把该行塑造成独具特色的“旅游银行”，重点打造旅游金融业务板块。

在发布这条消息的港中旅官方微博里，有众多对“旅游银行”一词“求解释”的网友，其中不乏业内人士。这并不奇怪，近两年集中爆发的“旅游金融热”，令旅游与金融两大产业正以前所未有的速度开始融合，类似于对“旅游银行”的这种困惑，是一种“成长的烦恼”。“这次的成长，已经将中国旅游业引入巨变的黎明。”国内知名旅游学者裴钰向《中国企业报》记者表示。

巨变伊始

10月26日，中青旅与中国银联在北京签署了战略合作协议，约定在境内外旅游产品开发、创新支付、营销推广、旅游信息服务等方面展开全面合作，共同提升旅游消费的支付服务。在裴钰看来，中青旅和银联的合作，与港中旅打造旅游银行“要做的其实是同一件事”。

这“同一件事”，就是首先实现旅游支付上的创新。在世界范围内，旅游与金融结合的支付产品主要有两种，一是旅游集团自己发行的信用卡，二是“预付卡”———客户预存相应的金额后，在旅游途中可以吃喝玩购“一站式”刷卡。

“企业可以通过预付卡的折扣、返利、分期等‘杠杆’方式，刺激流动性，自主实现机票+酒店+观光+会展+购物的纵向市场整合，旅游保险+通信+物流的横向市场扩容，实现规模化效益，无需银行的支持。”裴钰说道，一个诱人的商业前景也被勾勒了出来,而在此之前中国旅游企业的收益相当脆弱。“目前旅游企业的发展依赖于新客户的开发，但这种扩张不可能是无限的，所以无法保证利润的稳定和高增长。”裴钰表示。

这场创新是以支付方式变革为起点的，但预付卡或旅游银行仅仅是其中的一部分。“预付卡是一种旅游金融的产品创新，”裴钰为记者分析道，“还有价值链创新，比如旅游银行，比如成立企业内部的财务公司。”对此，港中旅再次给了我们一个案例：两个月前，港中旅刚刚成立了意在“加强集团内资金管理、拓展金融领域”的港中旅财务有限公司。

“最后一种，也是最为重要的是‘旅游+金融’的商业模式创新。”裴钰认为，商业模式的创新意味着，旅游消费市场的中国企业要换一种“新玩法”了。越过产品创新与价值链创新的浅显层面，“旅游+金融”的新商业模式，将会真正改变中国旅游业“积贫积弱”的格局。

“新玩法”的诱惑与迷茫

“旅游+金融，是一种以金融为主线、旅游为先导，将真正实现企业利润的稳定和高增长的商业模式”。裴钰这样对记者描述道，但他同时强调，“旅游+金融”模式在世界范围内其实已经相当成熟了，它的典型代表就是“运通模式”。

业内对运通模式并不陌生。多年前，首旅集团董事长段强就表示：“运通和金融结合，所以能搞得很大。实际上主要利润来自金融。”将港中旅成立财务公司和控股银行的动作，与运通的集团架构相比较，也很容易看出港中旅“学习”的痕迹。“业内早就开始学习运通了，运通建酒店、建度假村、建财务公司等等，我们也搞，但还是不如人家。”裴钰说道，“这就是因为我们还没有学到运通的商业模式。”

这种滞后，有一定的客观原因。如果中国旅游消费市场还没有成熟，如果没有金融改革的支持———比如央行颁发《支付业务许可证》，运通模式就无法复制，不过中国旅游业如今赶上了好时候：2012年，央行等七部门发布了《关于加强金融支持旅游业加快发展的若干意见》，这被视为国家在更深层次上推进了旅游金融发展的象征。

值得注意的是，《意见》中提出了，“鼓励金融机构和旅游企业整合，探索开发满足旅游消费需要的金融产品”。其中“整合”的内涵是丰富的。“首先是如何将金融与自己的多条价值链加以整合，其次是随之而来的组织架构整合。”裴钰表示，这正是考验企业智慧的环节。

在与《中国企业报》记者的沟通中，港中旅相关负责人坦诚地表示，对于如何“整合”转型还未形成清晰的思路来回答记者。作为中国第一家将银行纳入集团体系的旅游企业，港中旅的回答似乎也证明，有了“新玩法”只是个开始，如何玩转“新玩法”才是更严峻的挑战。

大转型带来的大变局

“旅游金融模式，赚旅游的钱是‘小好’，赚金融的钱是‘中好’，赚模式的钱是‘最好’。首先是旅游企业要基于自己的核心资源，根据新的商业模式制定企业发展战略，来度过目前的转型期，成为类似于运通那样的‘旅游金融体’。”裴钰表示，“其次，新规则已经建立，这也会吸引其他的投资者，包括金融机构、地产商等进入都是有可能的。”局面正变得复杂，所以港中旅只是目前的先行者，行业主导者的身份尚未清晰。

“但可以预计的是，在旅游行业的某个细分市场上，会出现相对而言的‘霸主’企业，比如度假旅游或是其他。”裴钰分析道，“因为新模式下很多旅游企业会真正做强，从而具有独霸某个细分市场的实力。”

“中国旅游金融的发展，肯定会强烈冲击到现有的信用卡市场，核心战场是旅游消费市场。”裴钰表示，“以后消费者在旅游消费过程中，会在刷旅游企业的卡，还是商业银行的信用卡之间做出选择。两者其实还不是争夺客户，实质是谁将‘独霸’一个细分的新市场。相应的市场竞争会非常激烈。”

“我预计，这一块的市场应该会达到7000亿吧。”裴钰说道。